En börskrasch nära pensionen kan få stora konsekvenser. Som tur är finns det smarta sätt att minska risken utan att nolla avkastningen.
Pensionen: Då är det dags att minska risken
Matilda Habbe
Uppdaterad: 25 mars 2025Publicerad: 25 mars 2025
ANNONS
Mest läst i kategorin
Vi vet redan att många kan missgynnas av att ta låg risk i sitt pensionssparande.
Bland annat kan en 40-åring som låter sin tjänstepension ligga kvar i en traditionell försäkring – som innebär lägre risk – gå miste om 1 370 000 i pensionskapital. Detta har Trifa Chireh, Länsförsäkringars pensionsekonom, skrivit i Privata Affärer.
ANNONS
Ju äldre man blir desto mindre blir dock vinsten. I slutändan blir det viktigare att undvika stora förluster än att jaga sista kronan i avkastning.
Börsras händer
I dag är en stor del av svenskarnas pensioner placerade på börsen. Och sett över tid har det lönat sig: Stockholmsbörsen har i genomsnitt gett omkring tio procents avkastning per år.
Men börsras händer – ibland med upp till 40 procents nedgång.
Efter it-kraschen tog det tolv år för Stockholmsbörsen att återhämta sig. Den som då närmade sig pensionen fick se sitt pensionskapital rasa – utan chans att ta igen tappet.
Därför är en vanlig rekommendation att minska risken i sitt sparande ju äldre man blir. Det berättar Aftonbladets Fredrik Rundkvist.
ANNONS
Senaste nytt
Då är det dags
ANNONS
Hur snabbt man bör minska risken är en smaksak. Enligt Rundkvist finns det dock tre vanliga strategier:
- Åldersregeln: Låt räntedelen motsvara din ålder. En 60-åring har då 60 procent i räntor och 40 procent i aktier.
- Följ AP7 Såfa: Som successivt ökar räntedelen från 56 års ålder med 3–4 procent per år.
- Titta på hela pensionsbilden: Inkomstpensionen (från staten) är inte placerad på börsen utan fungerar som en slags ränteplacering. För låg- och medelinkomsttagare kan den utgöra upp till 80 procent av pensionen, vilket minskar behovet att sänka risken i privat sparande.
Läs även: Rapport: Win-win med höjd pensionsålder. Dagens PS
Börja vid 50?
Enligt vissa ekonomer bör man börja sänka risken redan vid 50 års ålder.
Enligt Monica Zettervall, pensionsexpert på Pensionsmyndigheten är det förvisso klokt att börja tänka över fördelningen mellan aktiefonder och räntefonder när du fyller 50 – men du ska fortfarande ta högre risk.
“I 50-årsåldern har du fortfarande relativt långt kvar till pension och kan därför ta högre risk”, skriver hon i ett blogginlägg. Hon fortsätter:
“Risk innebär i det här fallet att välja aktiefonder i större utsträckning än räntefonder”.
Vill du få dagens viktigaste nyheter direkt i inkorgen?
ANNONS
När du passerat 60 är dock historien en annan. Då kan fler räntefonder passa bra.
“Du kan dock behöva ta en viss risk, det vill säga välja aktiefonder till viss del, för att fortfarande få möjlighet till en bättre värdeutveckling”, skriver Zettervall.
Så kan du minska risken
Att minska risken i sitt sparande innebär att man flyttar en del av pengarna till olika former av räntesparande, skriver Rundkvist.
Ett sätt att dra ner risken är att placera en del av pengarna i räntefonder.
Korträntefonder har lägst risk men också låg avkastning (2–3 procent), medan långräntefonder ger något mer (5–6 procent) men innebär lite högre risk.
Den som vill slippa justera själv kan välja generationsfonder, där risken automatiskt minskar med åldern – exempelvis i AP7 Såfa.
Ett annat alternativ är traditionella försäkringar, där placeringarna sköts av försäkringsbolaget. Avkastningen är ofta lägre, men du är garanterad ett visst minibelopp oavsett börsläge.
Läs också: Pension i solen? Här betalar du lägst skatt. Dagens PS
ANNONS
Läs mer från Dagens PS - vårt nyhetsbrev är kostnadsfritt:
Matilda Habbe
Bevakar i huvudsak privatekonomi och företagande.
Matilda Habbe
Bevakar i huvudsak privatekonomi och företagande.
ANNONS
Prisvärda hälsotester via blodprov
Prisvärda hälsotester via blodprov i samarbete med Karolinska Universitetslaboratoriet, Unilabs och SYNLAB. Fram till 26 mars 10% rabatt på valfri hälsokontroll (ej årliga, Sthlm3 & samarbeten). Använd rabattkoden "hälsa" i kassan vid beställning.
Beställ här
ANNONS
ANNONS
Senaste nytt
ANNONS
ANNONS